Als erste empfehle ich dir mal unser MOD-FAQ.
Ansonsten denTextures-Ordner in den Datan-Ordner von Oblivion kopieren. Die anderen Ordner müssten da auch reinkommen.

EDIT: Hab mir das PI mal angeschaut. Den Textures-Ordner wie oben schon erwähnt, einfach nur in den Data-Ordner kopieren. FERTIG!!!