Mh... bei mir gehts. Kommt wärend dem Spiel keine Meldung von wegen Created Screenshot blablabla? Die Screenies müssten im Spieleverzeichnis (bsp: FGames\Bethesda Softworks\Oblivion) gespeichert sein.
Hier mal ne kleine, bildliche Anleitung:
http://img213.imageshack.us/img213/7549/230ii1.jpg
Wens nich klappt tuts mir leid, evt. gehts ja nur bei der DV. Da ich DV hab... Aber bei mir funzt.